北京时间28日凌晨，美股周二午盘小幅下滑，纳指下跌0.3%。市场等待英伟达的财报，并继续关注重新露头的板块轮动迹象与美联储的降息前景。美国6月房价同比上涨5.4%，依然远高于通胀率。美国消费者信心指数攀升至103.3。
道指跌65.62点，跌幅为0.16%，报41174.90点；纳指跌12.11点，跌幅为0.07%，报17713.66点；标普500指数跌0.62点，跌幅为0.01%，报5616.22点。
周一板块轮动迹象重新露头。当天美股收盘涨跌不一，科技股下跌拖累标普500指数与纳指走低，道指创盘中与收盘历史新高。
科技股的下跌，而能源等原先不太受青睐的板块上涨，表明板块轮动仍在继续，投资者正在退出过去一年驱动美股市场上涨主要驱动因素。
著名投资者Jeremy Grantham旗下GMO投资公司在一份新的研报中写道，是时候拥抱市场上最便宜的股票了，价值股最终将“咆哮”回归。该公司在研报中写道：“在一个许多股票被积极情绪和投资者乐观态势推高的世界里，许多最不受欢迎和被抛在后面的股票正以惊人的折价进行交易。”
GMO对“深度价值”股票投资持高度认同的信念，即相对其真正基本价值而言价格低廉的股票。根据这一标准，这家投资公司从2023年5月开始瞄准最便宜的20%的股票，并避开“看似便宜”的价值陷阱。
本周市场重点关注英伟达财报与美联储降息前景。
美银分析师Ohsung Kwon表示：“鲍威尔在杰克逊霍尔会议上已经确定了9月份降息的可能性，这支持了我们继续关注市场大规模板块轮动的观点。但不要忽视英伟达的财报，它是标普回报的重要驱动因素，如果表现不佳，仍可能对市场构成风险。”
本周三，投资者将看到人工智能（AI）最大受益者英伟达的财报。如果该芯片制造商的业绩指引低于预期，那么可能会动摇投资者对人工智能驱动的市场反弹的信心。
英伟达已成为科技股和更广泛的人工智能行业的关键风向标，投资者将依据其第二财季业绩来衡量人工智能行业的健康状况。
投资机构Edmond de Rothschild多资产负责人Michael Nizard表示：“我认为英伟达财报的重要性可能超过通胀数据。我们知道通胀的速度正在好转，但我们不知道这个人工智能巨头的业绩预报会是什么，这可能会对市场造成冲击。”
Kairos Partners公司投资组合经理Alberto Tocchio表示：“英伟达的财务数据将会不错，但重要的是业绩预报，以了解需求是否依然健康。如果我们得到坏消息，市场的轮动将更为剧烈，因为目前市场仍然非常重视大型科技股。”
由于英伟达在标普500指数中的权重仅次于苹果公司，且其高估值使其容易出现可能在市场中产生广泛影响的大幅波动。
期权市场的定价显示，交易员预计英伟达财报发布后股价可能会有近10%的波动，这相当于纳斯达克100指数的约160点波动，或0.8%的变动。
美国股市在经历了本月的动荡开局后，正试图找到稳定的立足点。在美联储主席杰罗姆鲍威尔上周五暗示央行下一步将下调基准利率后，投资者变得更加乐观。但鲍威尔没有具体说明何时或降息多少。
与此同时，旧金山联储行长戴利周一表示现在适合开始降息，而里士满联储行长巴尔金则表示，他仍看到通胀上行风险，但支持“逐步降低”利率。
苏黎世保险集团首席市场策略师Guy Miller表示：“如果9月份不降息，那将是真正的意外。” 他还补充说，最有可能的情况是初次降息25个基点。
根据芝商所的美联储观察工具（FedWatch Tool），交易员一致预测美联储将在9月17日至18日的政策会议上降息至少25个基点。
安联首席经济顾问Mohamed El-Erian表示：“降息效应需要时间才能渗透到整个经济中。市场目前减轻了美联储的很多负担，但是仍有许多问题悬而未决。”
周二经济数据面，美国6月份房价同比上涨5.4%，依然远高于通胀率。
根据标普CoreLogic凯斯-席勒发布的数据，6月份全美房价指数同比上涨5.4%，低于5月份5.9%的涨幅。数据显示美国6月房价涨势放缓，因为买家撤出市场而待售房源开始攀升。
虽然待售房源不断增加，但购房者仍然很难找到负担得起的房产。不过由于抵押贷款利率居高不下，市场上没有足够多的买家来制造推动价格更大幅度上涨的竞争氛围。6月的凯斯-席勒指数追踪的是从4月份开始的三个月，而在此期间30年期抵押贷款利率基本徘徊在7%左右。
另一份数据表明，由于对经济和通胀的看法更加乐观，美国8月份消费者信心指数连续第二个月上升。
世界大型企业联合会周二公布的数据显示，消费者信心指数升至103.3，前月数据上修为101.9。接受调查的经济学家预估中值为100.7。
衡量未来六个月的预期指标从81.1升至82.5，现状指标从133.1升至134.4。
焦点个股
英伟达将在周三发布第二季度财报。Wedbush分析师Dan Ives在上周的一份报告中称即将到来的英伟达财报为“近年来最重要的科技股财报”。他称：“我们认为，下周将是今年乃至多年以来对股市来说最重要的一个交易周，因为AI教父Jensen和英伟达即将发布财报。”
这份财报之所以如此重要，是因为股市中蓬勃发展的AI投资很大程度上依赖于英伟达的GPU芯片，Ives称之为“唯一的看点”。
Truist证券将英伟达目标价从140美元上调至145美元。
根据最新报道，特斯拉在内华达州的电动卡车Semi工厂已经开始了厂房建设。航拍视频显示，在之前平整好的土地上，一部分已经硬化，角落里有多辆起重机，三根钢柱已经安装好，工人们正在使用起重机吊装钢结构部件。此前，外媒曾报道过大量用于厂房建设的钢材已经运抵待建区域，预示着厂房建设即将开始。
去年1月，特斯拉宣布将在内华达州建设4680电池工厂和大批量生产电动卡车Semi的工厂，并投资36亿美元对其进行扩建。在今年一季度财报分析师电话会议上，特斯拉Semi项目的高级经理Dan Priestley透露，他们的目标是在2025年晚些时候在新工厂下线首辆Semi。
据报道，AMD目前规划了四款RDNA4架构的桌面端显卡。媒体表示此前现身GeekBench基准测试数据库的28WGP核心规模16GB显存容量“gfx1201”SKU对应GPU芯片代号R24D-E6的NAVI 48 XT1，而其搭载的显存属于GDDR6。
苹果公司周一宣布将在9月9日举办主题为“It‘s Glowtime”的特别活动。业界预计苹果将推出iPhone16系列产品，这或将成为苹果第一款真正由人工智能驱动的设备，并承载着扭转苹果销售业绩的希望。
苹果公司还在周一宣布Kevan Parekh将接替Luca Maestri出任首席财务官。
与此同时，有消息称苹果或将停产包括iPhone15Pro在内的10款产品。
美银证券维持苹果买入评级，维持目标价256美元。
微软疑似收回弃用Windows控制面板决定。近日，微软曾在一份支持文档中提到，将正式废除拥有39年历史的Windows控制面板。但在媒体广泛报道后，微软似乎撤回了这一决定，删除了关于控制面板将被设置应用程序取代的说法。
微软此前在文档中是这样说的：“控制面板正在被弃用，取而代之的是设置应用，后者提供了更现代、更简化的体验。”该页面的当前版本对最后一句进行了大幅修改。现在写道，“控制面板中的许多设置正在迁移到设置应用程序，后者提供了一种更现代、更简化的体验。”
谷歌已确认将在10月份推出Pixel设备的Android 15更新。独立Android平台开发者预计将在下周收到Android 15的源代码，以便进行开发和适配。包括Google Pixel 6系列、7系列、8系列、9系列及其衍生产品，如Pixel Tablet和Pixel Fold，都将接收到Android 15更新。
周二有报道称，据内部文件显示，亚马逊正准备在10月份推出Alexa的改进版，使用升级版Alexa需要付费订阅，以应对面临来自竞争对手的人工智能语音助手的新竞争。
此外据媒体周二报道，亚马逊被指要求其销售人员对谷歌、微软和OpenAI等竞争对手进行贬低，以突出自家人工智能产品的优势。亚马逊网络服务公司甚至制定了详细的谈话要点，指导销售人员如何在与客户的交流中强调自家产品与竞争对手产品的区别。
文件中指出，销售人员需要向客户指出，尽管OpenAI的ChatGPT广受关注，但OpenAI本身只是一家研究公司，缺乏作为云服务提供商所需的安全性和客户支持。
Meta Platforms公司CEO扎克伯格8月26日表示，Facebook在2021年受到美国政府的“压力”，要求其在新冠疫情期间审查与疫情相关的内容，他对公司决定接受这些要求感到遗憾。
扎克伯格在给美国众议院司法委员会的信中写道：“在2021年，包括白宫在内的拜登政府高级官员数月来不断向我们的团队施压，要求我们审查某些有关新冠病毒的内容，包括幽默和讽刺。虽然是否删除内容是Meta的决定，但政府施压是错误的，我很遗憾我们没有更加直言不讳。”
索尼宣布PlayStation 5涨价。
桑坦德银行宣布一项高达15亿欧元的股票回购计划。
京东宣布将回购不超过50亿美元流通股。
拼多多获高盛坚定看好。该股昨日重挫28.5%。
小鹏汽车计划在欧洲建厂生产电动汽车。
理想汽车上周销量达1.16万辆，再居新势力品牌销量首位。
发表评论